咸宁农商行因资产质量恶化，行长被免去董事职务

咸宁农商行：资产质量恶化，行长被免职

近日，咸宁农商行发布2024年财报，数据显示，尽管营收和资产总额有所增长，但不良贷款率却大幅攀升，不良资产加速暴露，盈利能力受到严重影响。面对这一困境，咸宁农商行行长熊精干与副行长马冠峰被免去董事职务。

资产质量恶化，不良贷款率攀升

财报显示，截至2024年末，咸宁农商行不良贷款率从2023年的2.27%攀升至2.92%，升幅达65个基点，远超同期全国农商行平均不良率水平。关注类贷款迁徙率由15.8%激增至114.15%，次级类贷款迁徙率从30.65%上升至88.63%，潜在不良生成速度呈现几何级数增长。

风险抵御能力脆弱，拨备覆盖率下降

风险抵御能力的脆弱性在拨备指标中暴露无遗，拨备覆盖率从156.11%骤降至127.81%，已逼近监管要求的120%警戒线。拨贷比3.74%虽达标但缓冲空间有限，实际拨备缺口可能更大，资本充足率从11.57%下滑至10.96%，核心一级资本充足率下降51个基点至8.06%。

股权质押结构复杂，市场信心受影响

据天眼查信息显示，持股10%的大股东咸宁至和房地产及持股3.67%的第六大股东湖北伟创置业有限公司均被列为被执行人。同时，持股10%并列最大股东的湖北净宝农业发展有限公司质押股权贷款余额2223万元；咸宁至和房地产质押股权贷款余额2700万元。这种离奇的股权质押结构，若质押股权遭司法处置，可能引发股权结构动荡，进一步削弱市场信心。

经营脆弱性明显，盈利能力受影响

从资产负债结构分析，咸宁农商行的经营脆弱性愈发明显。贷款总额增长7.35%至120.04亿元，但存款增速仅5.79%，存贷比攀升至74.38%，流动性覆盖率108.55%的表象下暗藏隐患。盈利能力方面，虽然净利润增长2.55%至0.72亿元，但利息净收入增幅主要依赖贷款规模扩张，净息差收窄压力未根本缓解。

行长被免职，董事决策独立性成疑

经过该行第四届一次股东会议审议通过，行长熊精干与副行长马冠峰被免去董事职务。目前该行的董事中仅有董事长何涛一人来自银行内部，其余五人均为该行股东派驻。在这五人，两大股东咸宁至和房地产开发有限公司的董事长李玉霖与湖北净宝农业发展有限公司的董事长顾枫因股权质押超过50%，理应被限制表决权，董事决策的独立性成疑。

咸宁农商行资产质量突变，不良贷款率激增

咸宁农商行在2024年的财报中揭示了其资产质量的恶化。数据显示，不良贷款率从2023年的2.27%上升至2.92%，增幅高达65个基点，远超全国农商行平均不良率水平。关注类贷款迁徙率从15.8%飙升至114.15%，次级类贷款迁徙率也从30.65%上升至88.63%，显示出潜在不良贷款生成速度的迅猛增长。

拨备覆盖率下降，风险抵御能力受考验

咸宁农商行的拨备覆盖率从156.11%骤降至127.81%，接近监管要求的120%警戒线。尽管拨贷比3.74%达标，但缓冲空间有限。资本充足率从11.57%下滑至10.96%，核心一级资本充足率下降51个基点至8.06%，显示出资本消耗速度与不良资产加速暴露的恶性循环。

2024年，咸宁农商行计提贷款损失准备约2.44亿元，但净利润仅为0.72亿元，资本内生能力严重不足，进一步加剧了风险抵御能力的脆弱性。

股权质押引发动荡，市场信心受影响

咸宁农商行存在股权质押结构问题，持股10%的大股东咸宁至和房地产及持股3.67%的第六大股东湖北伟创置业有限公司均被列为被执行人。同时，持股10%并列最大股东的湖北净宝农业发展有限公司质押股权贷款余额达2223万元；咸宁至和房地产质押股权贷款余额2700万元。

更为复杂的是，该行所存在的25条股权出质信息中，有23条质权人为该行的另一位持股10%的大股东湖北嘉鱼农商行。这种股权质押结构若遭司法处置，可能引发股权结构动荡，进一步削弱市场信心。

资产负债结构失衡，流动性风险隐现

从资产负债结构分析，咸宁农商行的经营脆弱性愈发明显。贷款总额增长7.35%至120.04亿元，但存款增速仅5.79%，存贷比攀升至74.38%。虽然流动性覆盖率108.55%，但同业负债占比达6.05%，较上年增加3.2个百分点，负债端稳定性显著降低。

盈利模式单一，转型压力加大

咸宁农商行的盈利能力虽然有所增长，但主要依赖贷款规模扩张，净息差收窄压力未根本缓解。中间业务收入未在财报中单独披露，但扫码付、手机银行等电子渠道交易金额32.12亿元，手续费收入贡献有限，盈利结构单一问题突出。

高层变动，决策独立性成疑